Daniel Vorcaro, proprietário do Banco Master, é apontado como mentor de um esquema de lavagem de dinheiro que envolveu a compra de R$ 30 bilhões em títulos podres pelo Banco de Brasília (BRB), a gestão do maior cemitério da América Latina e a instalação de usinas de energia em Minas Gerais.
A apuração indica que Vorcaro e cúmplices precisavam de meios para reciclar cerca de R$ 54 bilhões captados e desviados de atividades de banco de investimentos. Para isso, utilizaram a Reag Trust Administração de Recursos, empresa que teve o fechamento decretado em outubro de 2025 após a Operação Carbono Oculto da Polícia Federal e Receita Federal. A Reag Trust teria sido usada por grupos criminosos, incluindo o PCC, para lavar R$ 341 bilhões.
No dia 7 de dezembro de 2023, a Reag Trust criou o Fundo Horeb para incorporar a Monte Santo Participações e Empreendimentos S/A, proprietária do Cemitério e Crematório Monte Santo, em Belo Horizonte. O ativo pertencia à família de Irani Barbosa, falecido em 2020. O valor da empresa, com capital social declarado de R$ 464 mil, saltou para R$ 455,8 milhões após avaliação de empresa contratada pela Reag, valor este aprovado pela Comissão de Valores Mobiliários (CVM).
Paralelamente, Iran Barbosa, filho de Irani e ex-deputado estadual, assumiu a diretoria da Cemig SIM em 1º de janeiro de 2024. Durante os 11 meses em que permaneceu no cargo, a família Vorcaro obteve autorização para instalar 19 usinas fotovoltaicas de Geração Distribuída. O prazo habitual para tais avaliações é de dois anos ou mais.
Após deixar a Cemig SIM em 10 de novembro de 2024, Iran Barbosa tornou-se sócio e administrador da Sociedade Anônima do Futebol (SAF) do Santa Cruz, em Pernambuco, clube controlado por Vorcaro. O banqueiro anunciou investimentos de R$ 1 bilhão no clube ao longo de 15 anos.
O esquema teria contado com a conivência de Paulo Henrique Costa, ex-presidente do BRB, preso desde abril deste ano pela Operação Compliance Zero. Costa é processado por ter adquirido, via BRB, as carteiras de créditos podres do Banco Master entre 2024 e 2025, totalizando R$ 30 bilhões.
